Tarpusavio lėšų apskaitos galutinis produktas yra tiksli šių investicinių priemonių kainų nustatymas ir teisingas investicinių pajamų paskirstymas jų turėtojams. Tai yra didžiulė susirūpinimą dėl pagrindinių finansinių pareigūnų, valdytojų ir investicinių fondų bendrovių veiklos vadovų .
Investicinių fondų apskaitos aspektai
Tai apima įvairias pagrindines užduotis, kurias gali atlikti savo darbuotojai arba perduodami kitiems paslaugų teikėjams, pavyzdžiui, depozitoriumo bankams:
- Apskaičiuojant savo investicijų portfelio vertę kasdien. Žr. Toliau apžvelgiamą grynųjų aktyvų vertę (NAV).
- Visų pajamų, tokių kaip dividendai ir palūkanos, numatymas ir registravimas.
- Tinkamai kaupiamos palūkanos už obligacijas ir kitus panašius fiksuotų pajamų vertybinius popierius, laikomus investicijų portfelyje.
- Tinkamai amortizuojant nuolaidą ar priemoką už obligacijų pirkimą. Žr. Išsamų paaiškinimą žemiau.
- Įrašomi visi vertybinių popierių sandoriai, pvz., Perka ir parduoda portfelio investicijas.
- Įrašomas visas realizuotas kapitalo prieaugis, tiek trumpalaikis, tiek ilgalaikis, atsirandantis dėl vertybinių popierių sandorių fondo.
- Įrašo visas lėšų įplaukas ir nutekėjimą dėl investuotojų pirkimo ir išpirkimo.
- Kiekvieno fondo akcininko registravimas nuosavybės teise priklausančių akcijų ir sandorių.
- Fondo akcininkams išmokėtų pajamų ir kapitalo prieaugio paskirstymas.
Geriausių investicinių fondų apskaitos skyriuose ši veikla bus labai automatizuota. Tačiau gali prireikti ir kai kurių rankinių įvedimų, peržiūrų ir koregavimų.
Grynoji turto vert
Dažnai sutrumpinta GAV - investicinio fondo investicijų portfelio bendra vertė, padalyta iš jo akcijų skaičiaus. Standartinė sutartis yra kiekvienos prekybos dienos pabaigoje apskaičiuoti GAV, remiantis visų joje laikomų vertybinių popierių uždarymo kainomis. GTV taip pat atsižvelgiama į kitas pirmiau išvardytas veiklas.
Užsakymai pirkti ar parduoti investicinio fondo akcijas vykdomi už uždarymo dieną grynąją vertę, jei jos gaunamos prieš uždarant rinką. Jei ne, jos bus įvykdytos uždarojoje Grynųjų aktyvų vertėje kitą prekybos dieną.
Obligacijų amortizacija
Kai obligacijos yra perkamos su nuolaida ar priemoka iki jų nominalios vertės (ty už kainą, žemesnę arba didesnę už pagrindinę vertę, kuri bus grąžinta investuotojui, turinčiam ją, kai obligacija pasibaigs), skirtumas tarp pirkimo kainos ir paro vertė laikui bėgant įrašoma kaip palūkanų pajamų, gautų iš obligacijos, koregavimas.
Palūkanų pajamos, pripažintos obligacijoje, nupirktoje su nuolaida, bus didesnės už gautas faktines palūkanų mokėjimus.
Dėl obligacijos, nupirktos priemokomis, bus mažesnė. Grynasis rezultatas yra tas, kad bet kokia nuolaida ar priemoka dėl obligacijų, laikomų iki termino pabaigos, pirkimo nebus pripažįstama kapitalo prieaugiu ar nuostoliu, o kaip palūkanų pajamų koregavimas. Obligacijų amortizaciją kiekvienais metais apskaičiuoja investiciniai fondai.
Atvejo analizė
Tai taip pat yra svarbus įsipareigojimų, kurie yra susiję su operacijų konsultavimu, pavyzdys. Vienas pagrindinių saugotojų bankas siūlo investicinių fondų apskaitos paslaugas savitarpio investicinių fondų bendrovėms, kurios jau naudojosi vertybinių popierių saugojimui. Šiomis aplinkybėmis investiciniai fondai pirmiausia buvo įtraukti į kasdienį grynųjų aktyvų vertės apskaičiavimą (NAV). Bankas ir jo investicinių fondų klientai nepatenkinti atliktų NAV skaičiavimų savalaikiškumu ir tikslumu.
Bankas užsiėmė Didžiųjų keturių viešųjų apskaitos firmų konsultantų komanda, siekdamas ištirti procesus tarpusavio lėšų apskaitos departamente ir rekomenduoti pakeitimus tobulinti. Konsultacinė grupė iš Didžiosios keturios įmonės praleido kelias dienas, stebėdama, kaip veikia investicinių fondų apskaitos skyrius, uždėdamas savo darbuotojus, vykdydamas savo kasdienes užduotis. Konsultantai taip pat apklausiami darbuotojus ir jų vadovus, kad geriau suprastų, kaip jie suprato savo pareigas, taip pat įvertinti, kaip jie suprato, kad jie yra susiję su investicinių fondų apskaitos sritimi.
Konsultacinė grupė parengė išsamią departamento procesų srautų schemą ir aptarė su valdymu, nurodydama, kur galima pagerinti darbo procesus. Konsultantai taip pat pasiūlė patobulinti automatizavimą. Gavę patvirtinimą iš banko valdymo, konsultantai ieško programinės įrangos tiekėjų, kurie turėjo banko situacijoms tinkamas pakuotes. Tada jie identifikavo vieną, kuri norėjo pritaikyti savo esamą sistemą, kad atitiktų specifikacijas, reikalingas unikaliam banko padėtiui ir klientų mišiniui.
Be to, konsultantai išsamiai išdėstė šias specifikacijas ir atliko išsamius kiekvieno modulio programinės įrangos testavimus, kad įsitikintų, jog skaičiavimai atlikti tinkamai, o sistema buvo patvari ir patikima. Vartotojų priėmimo bandymo etapas truko keletą mėnesių ir reikalavo ypatingo dėmesio detalėms.
Kai sistema pagaliau buvo užbaigta pagal specifikacijas, konsultacinė grupė prižiūrėjo jos įdiegimą ir įgyvendinimą ir paskatino darbuotojų mokymą, likusį vietoje, kol bankui nepatinka, kad naujos procedūros veiktų gerai. Apskritai, projektas tęsėsi beveik vienerius metus, kiekvieną dieną banke dirba trys konsultantai.